By Damian Nowiszewski
(2024년 3월 28일 작성된 영문 기사의 번역본)
- 지난주 중앙은행들의 결정은 금 및 은 가격에 큰 영향을 미쳤다.
- 금 선물이 최고치를 경신한 가운데, 트레이더들은 개인소비지출 물가지수 및 GDP 데이터로 인한 조정 가능성에 주의해야 한다.
- 한편, 은 가격은 주요 저항선 근처에서 안정세를 유지하고 있다.
- 2024년에는 AI 기반 주식 선별 도구 프로픽(ProPicks)를 통해 집에서 편안하게 대형 펀드처럼 투자해 보자.
목요일(28일) 금 선물 기록적인 수준으로 치솟아 6월물 가격이 온스당 2,200 달러를 돌파했으며, 지금 이 분석글을 작성하는 시점에는 2,233 달러라는 놀라운 가격에 도달했다.
현재 연준이 6월 FOMC에서 금리를 인하할 확률은 62%로 나타난다.
금리인하가 3분기로 연기되거나 인하 횟수가 예상했던 3회가 아닌 2회 또는 1회로 줄어든다면, 금 및 은 가격은 모두 조정을 받을 수 있다. 특히 금은 꾸준한 상승 이후 주요 지지선까지 하락할 수 있다.
다음으로는, 연준 회의의 여파가 사라지면 시장은 다가오는 거시경제 지표에 초점을 맞출 것이다. 목요일(28일) 미국의 4분기 경제성장률(GDP) 확정치가 발표될 예정이며 이전 잠정치 3.2%가 유지된다면 최근 분기 대비 상당히 하락한 것으로 볼 수 있다. 
아직 미국 경제의 경기침체에 대한 명확한 징후는 보이지 않는다. 따라서 기본 시나리오는 여전히 연착륙이며, 이는 연준 관계자들이 환영할 만한 일이다.
이번 주 금요일에 발표될 가장 중요한 지표는 연준이 선호하는 지표인 개인소비지출(PCE) 인플레이션이다.
현재 시장 컨센서스는 전년 대비 2.8% 상승이며, 이는 헤드라인 소비자물가지수의 상승세 둔화와 일치한다.
최종 수치가 예상치에 부합한다면 연준에 금리인하를 연기할 여지를 줄 수 있다.
금에 대한 기술적 견해
금 가격은 두 차례의 소폭 조정에도 불구하고 계속 상승하며 사상 최고치를 향하고 있다. 그러나 향후 미국 경제지표에 따라 방향이 바뀔 수 있다.
PCE 인플레이션과 GDP 데이터가 상승세를 보인다면 매도세가 일시적으로 주도권을 잡을 것이다.
그런 경우 매도세는 이전에 테스트되었던 2,150달러 부근 지지선으로 목표로 할 가능성이 높다.
장기적으로는, 금 가격이 2,150달러까지 조정이 깊어지면 더 낮은 가격에 매수할 좋은 기회가 될 것이다.
은 가격은 여전히 횡보
강한 상승세를 보였던 은 가격은 온스당 26달러 부근에서 멈췄으며, 이는 강력한 장벽으로 작용하고 있다. 26달러 수준은 장기 박스권 국면의 최고치이기도 하다.
현재 예상되는 시나리오는 은 가격이 박스권에 머무는 동안 미국 달러가 계속 상승하는 것이다.
이러한 전망 속에서 은 매도세의 목표 범위는 약 22달러이고, 22달러를 하방 돌파하는 경우 20달러가 강력한 지지선이 될 것이다.
반대로, 미국 경제지표가 크게 약화되는 시나리오에서는 매수세가 온스당 28달러를 목표로 할 것이다.
***
2024년에는 프로픽(ProPicks)과 함께 투자를 한 단계 업그레이드해 보세요!
전 세계 기관 투자자들과 억만장자 투자자들은 이미 AI 기반 투자에서 앞서가고 있습니다. 이들은 수익을 늘리고 손실을 최소화하기 위해 광범위하게 AI를 사용하고 맞춤화하며 개발합니다.
이제 인베스팅프로 유저들도 새로운 AI 기반 주식 선별 도구인 프로픽을 활용해 집에서 편안하게 동일한 작업을 할 수 있습니다.
지난 10년간 시장 수익률을 1,183%p 초과 달성한 ‘테크 타이탄’ 등 6가지 전략을 통해 투자자들은 보다 편리하게 시장 최고의 종목을 선택합니다.
이 글의 독자들은 인베스팅프로 1년/2년 구독 시 쿠폰코드 ‘INWESTUJPRO1’를 사용해 10% 할인을 받을 수 있습니다.
주: 이 글은 정보 제공 목적으로만 작성되었습니다. 어떤 방식으로든 자산 매수를 장려하거나 투자를 요청, 제안, 추천, 조언, 상담 또는 권유하는 것으로 간주되지 않습니다. 모든 자산은 다양한 관점에서 평가되며 매우 위험하므로 투자 결정 및 관련 위험은 각 투자자의 책임이라는 점을 알려 드립니다.
인베스팅닷컴 & https://kr.investing.com/, 무단전재 및 재배포 금지