워런 버핏의 투자 철학에서 배울 수 있는 4가지

 | 2023년 11월 08일 16:40

By Francesco Casarella

(2023년 11월 7일 작성된 영문 기사의 번역본)

  • 장기적 투자 관점, 시장과의 분리, 하락에 대한 회복력 등 워런 버핏의 독특한 자질은 그의 성공을 뒷받침한다.
  • 많은 투자자들이 단기적 시장 변동에 휘둘리는 반면, 워런 버핏은 장기적 수익성에 초점을 맞추고 일일 주가 변동에 집착하지 않는다.
  • 주식 보유 기간이 매년 짧아지고 있는 요즘, 투자자들은 워런 버핏으로부터 교훈을 얻을 수 있을 것이다.

역사상 가장 위대한 투자자 중 한 사람으로 꼽히는 워런 버핏은 시간의 시험을 견뎌냈을 뿐만 아니라 투자자로서 놀라운 경력을 쌓는 동안 지속적으로 시장을 능가하는 성과를 거두었다.

그는 투자계에서 큰 반향을 불러일으키는 인물이며, 또 그럴 만한 이유가 있다.

많은 사람들이 워런 버핏의 성공을 모방하려고 시도했지만 그의 독특한 자질은 다른 사람들과 분명 차별화된다. 어떤 점이 워런 버핏을 진정으로 특별하게 만드는지 자세히 살펴보자.

h2 1. 시장과의 분리: 워런 버핏은 데이터나 시장의 단기 변동에 집착하지 않는다/h2

버크셔 해서웨이(NYSE:BRKb)의 수많은 연례 회의 중 한 자리에서 특정 시장 순간을 어떻게 평가하느냐는 질문에 대해 워런 버칫의 답변은 명쾌했다.

워런 버핏과 그의 비즈니스 파트너인 찰리 멍거는 거시경제 요인, 단기 예측 또는 금리, 인플레이션, GDP의 일상적 변동에 근거해 투자 결정을 내리지 않는다.

이들의 철학은 단기간에 급등락하는 주가에 집착하지 않고 장기적으로 잠재력이 큰 수익성 있는 비즈니스에 투자하는 것이다.

이제 자문해 보자. 올해 연준이 언제 금리인상을 중단할지, 수익이 얼마나 증가할지 등에 대한 그럴 듯한 예측에 근거해 투자 결정을 내린 적이 얼마나 많은가?

많은 투자자들이 그런 함정에 빠져있다고 해도 과언이 아닐 것이다.

h2 2. 이례적으로 장기적인 관점/h2

여러분은 한 종목을 34년 동안 포트폴리오에 보유하면서 그 과정에서 피할 수 없는 기복을 견뎌내는 상상을 할 수 있는가? 워런 버핏은 실제로 그렇게 했다. 장기 투자에 대한 그의 헌신은 놀라울 정도이며, 이는 그가 성공하는 데 중요한 요소였다.

워런 버핏 투자 철학의 이러한 측면을 자세히 살펴보자.